titluri de știri împărtășesc în mod regulat povești de profituri excepționale masive și pierderi teribile la fondurile speculative. Cu atât de mulți bani în mișcare în jurul, și atât de mulți milionari și miliardari folosind fondurile să crească averea lor, ați putea fi interesat în obținerea o bucată de acțiune. Noii investitori sunt capabili să cumpere într-un fond de hedging, dar nu este la fel de simplu ca investiția într-un stoc sau ETF. Iată o trecere în revistă a modului în care funcționează fondurile speculative, dacă vă puteți califica și dacă ar trebui să investiți.
ce este un Fond de hedging
un fond de hedging funcționează similar cu un fond mutual, dar nu are aceleași restricții cu privire la modul în care managerii pot investi activele fondului. Spre deosebire de un fond mutual, investitorii nu pot cumpăra sau vinde cu ușurință poziții într-un fond de hedging. Fondurile speculative sunt, în general, deschise și permit investiții sau retrageri suplimentare lunar sau trimestrial.
fondurile speculative pot investi în aproape orice clasă de active, inclusiv vânzări scurte riscante, imobiliare, acțiuni, cumpărarea și vânzarea de companii întregi sau urmând un principiu sau un ghid specific de investiții. Mulți membri ai Clubului miliardarilor și-au câștigat banii ca manageri de fonduri speculative, inclusiv George Soros, David Einhorn, Bill Ackman, John Paulson și o mână de alții.spre deosebire de fondurile mutuale publice, fondurile speculative sunt în general limitate la investitorii bogați, cu un apetit pentru riscuri ridicate și comisioane ridicate. Comisioanele tipice ale fondurilor speculative includ o taxă de administrare de 2% și o taxă de performanță, de obicei în jur de 20%, plătită managerului pentru câștigurile de investiții în anul precedent. Cu astfel de taxe, nu este de mirare că există atât de mulți miliardari în industria fondurilor speculative!
reguli pentru protejarea investitorilor neexperimentați
nu există reguli specifice care să interzică investitorilor noi să pună bani într-un fond de hedging. Marele obstacol pe care trebuie să-l depășească noii investitori este să se califice în conformitate cu regulile Securities and Exchange Commission (SEC) ca investitor acreditat.pentru a vă califica ca investitor acreditat, trebuie să aveți un venit de cel puțin $200,000—$300,000, inclusiv un soț—în fiecare din ultimii doi ani. Trebuie să vă așteptați la același lucru pentru anul curent sau să aveți o valoare netă de peste 1 milion de dolari—singur sau inclusiv un soț—excluzând valoarea unei reședințe primare. Dacă nu respectați aceste reguli, nu vă calificați să investiți în fonduri speculative, indiferent de experiența dvs. de investiții.
Regulile investitorilor acreditați nu se limitează la fondurile speculative. Acestea se aplică majorității investițiilor de plasament privat care nu sunt deschise publicului pe o piață sau o bursă majoră. Pentru a cumpăra acțiuni regulate, obligațiuni și alte investiții, aveți nevoie de numerar pentru a acoperi investiția. Pentru a investi în plasamente private, trebuie să îndepliniți pragul investitorului acreditat.în cele din urmă, rețineți că multe fonduri speculative necesită mai mult decât îndeplinirea pragului investitorilor acreditați, cu cerințe minime de cont care pun fondurile lor la îndemâna tuturor, cu excepția celor mai bogați investitori. Dar pragul de investitor acreditat este singura cerință legală pentru a investi într-un fond de hedging.
doar pentru că poți, nu înseamnă că ar trebui să
Dacă sunteți un investitor nou, vă calificați ca un investitor acreditat, și veți găsi un fond de hedging, care va lua banii. Felicitări, nu aveți nimic care să vă împiedice să vă aruncați banii la managerii de fonduri pentru a face ceea ce vor. Dar, așa cum a spus Dr.Ian Malcolm faimos în „Jurassic Park”: „oamenii de știință au fost atât de preocupați dacă ar putea sau nu, încât nu s-au oprit să se gândească dacă ar trebui.”Același lucru este valabil și pentru investitorii care se uită la fondurile speculative.
spre deosebire de investiții fond de index pasiv, fondurile speculative vin cu o multime de riscuri. Există o bună șansă ai putea dubla banii sau mai mult, dar puteți pierde la fel de ușor fiecare dolar. Spre deosebire de un eșec în afaceri, care duce adesea la lichidarea activelor și la rambursarea investitorilor într-o oarecare măsură, eșecurile fondurilor speculative sunt adesea totul sau nimic. Acestea pot duce la pierderi de miliarde de dolari. Investitorii noi sunt mult mai bine cu o investiție cu risc scăzut, care va oferi randamente mai previzibile. Chiar dacă vă puteți permite să investiți în fonduri speculative, este posibil ca acestea să nu fie potrivite pentru nevoile dvs. de investiții.
determinați dacă vă puteți permite riscul
în lumea investițiilor, riscul mai mare înseamnă de obicei randamente mai mari. Nicăieri acest lucru nu este mai precis decât lumea fondurilor speculative. Cu strategii de investiții cu risc ridicat, fondurile speculative vă pot câștiga banii înapoi de mai multe ori pe o perioadă scurtă.dar fondurile speculative pot suferi, de asemenea, pierderi și eșecuri uriașe, costând investitorii fiecare dolar pe care îl au pe linie. Un motiv pentru care atât de mulți oameni bogați investesc în fonduri speculative este că își pot permite să își asume riscul, dar acest lucru poate să nu fie adevărat pentru dvs. Dacă sunteți un investitor nou care îndeplinește cerințele investitorilor acreditați, puteți investi absolut în fonduri speculative. Cu toate acestea, este posibil să nu doriți.
soldul nu oferă taxe, investiții sau servicii financiare și consultanță. Informațiile sunt prezentate fără luarea în considerare a obiectivelor de investiții, toleranța la risc sau circumstanțele financiare ale oricărui investitor specific și ar putea să nu fie potrivite pentru toți investitorii. Performanțele anterioare nu indică rezultatele viitoare. Investiția implică risc, inclusiv posibila pierdere a principalului.