langfristet gældskvote er en af de finansielle gearingsforhold, der måler andelen af langfristet gæld, der bruges til at finansiere en virksomheds aktiver. Dette forhold repræsenterer positionen for den økonomiske gearing, som virksomheden tager. Med dette forhold kan analytikere estimere virksomhedens evne til at opfylde sine langsigtede udestående lån.langfristet gældskvote—også kendt som langfristet gæld til samlede aktiver-beregnes ofte årligt, da de fleste forretningsbalancer kommer ud en gang i hvert regnskabsår. Således kan vi beregne resultaterne fra år til år af en virksomheds langsigtede gældskvote for at bestemme gearingstendensen.
hvis forholdet har tendens til at stige, når året bevæger sig fremad, betyder det, at virksomheden bliver mere afhængig af gæld. Tværtimod viser et faldende forhold, at virksomheden er mindre afhængig af gæld over tid.
langfristet gældskvote formel
LTD = \dfrac{\tekst{langfristet gæld}}{Total\: aktiver}
langfristet gæld er gæld, der forfalder i mere end et år. Nogle af eksemplerne på langfristet gæld inkluderer obligationer og statskasser. På balancen skrives disse former for gæld normalt samlet som “langfristet gæld” under langfristede forpligtelser.
en vigtig ting at bemærke er, at ikke alle langsigtede forpligtelser er gæld, selvom de fleste af dem er. Gæld er de penge en enhed (en person eller et selskab) lånt, der skal betales tilbage i fremtiden. Bortset fra hovedbeløbet pådrager gæld normalt renter som’ omkostninger ‘ for at få lånte midler. Gæld er en del af ansvaret.
i mellemtiden er forpligtelser noget, en enhed skylder en anden part, det være sig penge eller service / varer. Løn, der skal betales, løn, som medarbejderne har tjent, men endnu ikke er betalt, er en type ikke-gældsforpligtelse. Som du måske har gættet, er dette en almindelig praksis.
et andet eksempel på en ikke-gældsforpligtelse er ufortjent omsætning, som er indtjening modtaget af en virksomhed for service, der endnu ikke er leveret. Ufortjente indtægter er en type ansvar i form af service eller varer i stedet for kontanter.
den anden variabel er samlede aktiver. Aktiver er ressourcer, der ejes af en enhed, der har økonomisk værdi. Ved at bruge aktiver forventer virksomheder at få fordele i det lange løb. Aktiver indberettes på balancen i form af omsætningsaktiver (kontanter, lager, tilgodehavender mv.), anlægsaktiver (udstyr, bygninger mv.), finansielle aktiver (investeringer) og immaterielle aktiver (god vilje, ophavsret osv.).generelt er aktiver ting, som virksomheden virkelig ejer (egenkapital) såvel som andre ting, der tilhører en anden (ansvar). Derfor er aktiver lig med egenkapital plus forpligtelser. Som en sidebemærkning omtales egenkapital også ofte som ejerkapital eller egenkapital.
langfristet gældskvote eksempel
Andre ønsker at investere sine penge. Han ser på aktiemarkedet og finder ud af, at et af de virksomheder, han overvåger, har et samlet aktivtal på 236 milliarder dollars. Blandt de samlede aktiver er andelen af langfristet gæld 64 milliarder dollars. Begge disse værdier kan hentes fra virksomhedens balance. Kan vi beregne værdien af langfristet gældskvote baseret på disse oplysninger?
lad os nedbryde det for at identificere betydningen og værdien af de forskellige variabler i dette problem.
- langfristet gæld (i milliarder) = 64
- samlede aktiver (i milliarder) = 236
lad os nu bruge vores formel og anvende værdierne på vores variabler og beregne langfristet gældskvote:
LTD = \ dfrac{64}{236} = 27.11%
i dette tilfælde vil den langsigtede gældskvote være 0,2711 eller 27,11%.
fra dette resultat kan vi se, at blandt selskabets samlede aktiver er omkring 27% af dem i form af langfristet gæld. Sagt på en anden måde, har virksomheden 27 cent af langfristet gæld per dollar i aktiver. For at afgøre, om dette forhold er et anstændigt tal, skal vi sammenligne dette resultat med andre virksomheder af samme type. Ellers kan vi også se på værdien for tidligere forhold for at se, om antallet stiger, falder eller stagnerer.
langfristet gældskvote analyse
langfristet gæld er tæt knyttet til graden af en virksomheds solvens. Investorer og kreditorer bruger langfristet gæld som en nøglekomponent i deres beregninger, da den er mere byrdefuld sammenlignet med kortfristet gæld.
det samlede rentebeløb for kortfristet gæld er betydeligt mindre end langfristet gæld. For bedre at sætte det i perspektiv er de fleste kortfristede forpligtelser endda kategoriseret som ikke-rentebærende nuværende ansvar (NIBCL). I mellemtiden udgør langfristet gæld den større del af langfristede forpligtelser med sin sammenligneligt højere rente.
en højere langfristet gældskvote kræver, at virksomheden har en positiv og stabil omsætning for at forhindre alarmering om solvens. For bedre at gøre en god vurdering af en virksomheds evne til at betale gæld, skal vi se på industristandarden. For eksempel har virksomheder, der beskæftiger sig med basale behov som elektricitet eller gas, en tendens til at have mere stabile pengestrømme.
derfor er det ikke et problem at have en høj langfristet gældskvote på 35%, da kreditorer mener, at de kan betale gælden til sidst. På den anden side er det samme forhold muligvis ikke sikkert for virksomheder, der har ustabile pengestrømme som sociale medievirksomheder, da konkurrenter let kan tage markedsandelen i fremtiden.
med det sagt er langfristet gæld i sig selv ikke altid negativ. Hvis det bruges klogt, kan det fremme en virksomheds vækst. Virksomheder, der er tilbageholdende med at drage fordel af langfristet gæld, kan finde sig i en stillestående tilstand.
desuden giver en lav langfristet gældskvote ikke altid virksomheder et godt omdømme, da det også kan betyde, at virksomheden kæmper for at få pålidelige indtægter. Således er virksomheder nødt til at finde balancen mellem vækst og risici for at appellere til investorer.
langfristet gældskvote konklusion
- langfristet gældskvote er en måling, der angiver procentdelen af langfristet gæld blandt en virksomheds samlede aktiver.
- formlen for langfristet gældskvote kræver to variabler: langfristet gæld og samlede aktiver.
- alle gæld er forpligtelser, men det modsatte er ikke sandt. Derfor skal du være forsigtig, når du beregner langfristet gæld.
- der er ingen ideel værdi for langfristet gældskvote, det afhænger af hver af branchens standard.analytikere sammenligner normalt resultatet af en virksomheds langsigtede gæld med andre virksomheder af samme type eller med virksomhedens resultat for at få et mere omfattende udsigter.
long Term Gad Ratio Calculator
Du kan bruge long term gad ratio calculator nedenfor til hurtigt at beregne procentdelen af langfristet gæld blandt en virksomheds samlede aktiver ved at indtaste de krævede tal.