Technologie Financière – Fintech

Qu’Est–Ce Que La Technologie Financière – Fintech ?

La technologie financière (Fintech) est utilisée pour décrire les nouvelles technologies qui visent à améliorer et à automatiser la prestation et l’utilisation des services financiers. À la base, la technologie financière est utilisée pour aider les entreprises, les propriétaires d’entreprise et les consommateurs à mieux gérer leurs opérations financières, leurs processus et leur vie en utilisant des logiciels et des algorithmes spécialisés utilisés sur les ordinateurs et, de plus en plus, les smartphones. Fintech, le mot, est une combinaison de « technologie financière ».

Lorsque la fintech a émergé au 21e siècle, le terme a d’abord été appliqué à la technologie utilisée dans les systèmes back-end des institutions financières établies. Depuis lors, cependant, on est passé à des services plus axés sur le consommateur et donc à une définition plus axée sur le consommateur. La fintech comprend maintenant différents secteurs et industries tels que l’éducation, la banque de détail, la collecte de fonds et les organisations à but non lucratif, et la gestion des investissements pour n’en nommer que quelques-uns.

La fintech comprend également le développement et l’utilisation de crypto-monnaies telles que le bitcoin. Bien que ce segment de la fintech puisse voir le plus de titres, le gros de l’argent réside toujours dans le secteur bancaire mondial traditionnel et sa capitalisation boursière de plusieurs billions de dollars.

La fintech en pratique

Les startups de la fintech les plus discutées (et les plus financées) partagent la même caractéristique: elles sont conçues pour constituer une menace, défier et éventuellement usurper les fournisseurs de services financiers traditionnels bien ancrés en étant plus agiles, en desservant un segment mal desservi ou en fournissant un service plus rapide et / ou meilleur.

Par exemple, Affirm cherche à exclure les sociétés émettrices de cartes de crédit du processus d’achat en ligne en offrant aux consommateurs un moyen d’obtenir des prêts immédiats à court terme pour leurs achats. Alors que les taux peuvent être élevés, Affirm prétend offrir aux consommateurs pauvres ou sans crédit un moyen à la fois d’obtenir des crédits et de construire leurs antécédents de crédit. De même, Better Mortgage cherche à rationaliser le processus d’hypothèque résidentielle (et à éviter les courtiers hypothécaires traditionnels) avec une offre numérique uniquement qui peut récompenser les utilisateurs avec une lettre de pré-approbation vérifiée dans les 24 heures suivant la demande. GreenSky cherche à relier les emprunteurs de rénovation domiciliaire aux banques en aidant les consommateurs à éviter les prêteurs retranchés et à économiser sur les intérêts en offrant des périodes promotionnelles à taux zéro.

Pour les consommateurs n’ayant pas ou peu de crédit, Tala offre aux consommateurs des pays en développement des microcrédits en fouillant profondément leurs données sur leurs smartphones pour connaître l’historique de leurs transactions et des choses apparemment sans rapport, telles que les jeux mobiles auxquels ils jouent. Tala cherche à offrir à ces consommateurs de meilleures options que les banques locales, les prêteurs non réglementés et d’autres institutions de microfinance.

En bref, si vous vous êtes déjà demandé pourquoi certains aspects de votre vie financière étaient si désagréables (comme une demande d’hypothèque auprès d’un prêteur traditionnel) ou si vous aviez l’impression que ce n’était pas tout à fait la bonne solution, la fintech a probablement (ou cherche à avoir) une solution pour vous. Par exemple, la fintech cherche à répondre à des questions telles que: « Pourquoi mon score FICO est-il si mystérieux et comment il est utilisé pour juger de ma solvabilité? »

En tant que tel, l’initiateur de prêt Arriviste veut rendre FICO (ainsi que d’autres prêteurs traditionnels et fintech) obsolète en utilisant différents ensembles de données pour déterminer la solvabilité. Ils comprennent les antécédents professionnels, les études et la question de savoir si un emprunteur potentiel connaît son pointage de crédit pour décider de souscrire ou non et comment évaluer les prêts. Un traitement similaire est accordé aux services financiers qui vont des prêts relais pour les palmes de maison (LendingHome) à une plate-forme d’investissement numérique qui tient compte du fait que les femmes vivent plus longtemps et ont des besoins d’épargne uniques, ont tendance à gagner moins que les hommes et ont des courbes de salaire différentes qui peuvent laisser moins de temps à l’épargne pour croître (Ellevest).

Les horizons en expansion de la Fintech

Jusqu’à présent, les institutions de services financiers offraient une variété de services sous un même toit. La portée de ces services englobait un large éventail d’activités bancaires traditionnelles aux services hypothécaires et de négociation. Dans sa forme la plus élémentaire, la Fintech dégroupe ces services en offres individuelles. La combinaison d’offres rationalisées et de technologies permet aux entreprises fintech d’être plus efficaces et de réduire les coûts associés à chaque transaction.

Si un mot peut décrire combien d’innovations fintech ont affecté le commerce traditionnel, la banque, le conseil financier et les produits, c’est la « perturbation », comme les produits et services financiers qui étaient autrefois le royaume des succursales, des vendeurs et des ordinateurs de bureau se déplacent vers les appareils mobiles ou simplement se démocratisent loin des grandes institutions bien établies.

Par exemple, l’application de trading d’actions Robinhood, uniquement mobile, ne facture aucun frais pour les transactions, et les sites de prêt peer-to-peer comme Prosper Marketplace, Lending Club et OnDeck promettent de réduire les taux en ouvrant la concurrence pour les prêts aux forces du marché. Les fournisseurs de prêts aux entreprises tels que Kabbage, Lendio, Accion et Funding Circle (entre autres) offrent aux entreprises en démarrage et établies des plates-formes faciles et rapides pour sécuriser le fonds de roulement. Oscar, une start-up d’assurance en ligne, a reçu un financement de 165 millions de dollars en mars 2018. De telles rondes de financement importantes ne sont pas inhabituelles et se produisent à l’échelle mondiale pour les startups fintech.

Les banques traditionnelles, bien ancrées, ont cependant prêté attention et ont investi massivement pour ressembler davantage aux entreprises qui cherchent à les perturber. Par exemple, la banque d’investissement Goldman Sachs a lancé la plateforme de prêt à la consommation Marcus en 2016 et a récemment étendu ses activités au Royaume-Uni.

Cela dit, de nombreux observateurs de l’industrie férus de technologie avertissent que le maintien des innovations inspirées des technologies financières nécessite plus qu’une simple augmentation des dépenses technologiques. Au contraire, la concurrence avec des startups plus légères nécessite un changement significatif de la pensée, des processus, de la prise de décision et même de la structure globale de l’entreprise.

Fintech et nouvelles technologies

Les nouvelles technologies, comme l’apprentissage automatique / l’intelligence artificielle, l’analyse comportementale prédictive et le marketing axé sur les données, élimineront les conjectures et les habitudes des décisions financières. Les applications « d’apprentissage » apprendront non seulement les habitudes des utilisateurs, souvent cachées à eux-mêmes, mais les engageront dans des jeux d’apprentissage pour améliorer leurs décisions de dépenses et d’économies automatiques et inconscientes. Fintech est également un adaptateur passionné de technologie de service à la clientèle automatisée, utilisant des chatbots et des interfaces d’IA pour aider les clients dans leurs tâches de base et réduire les coûts de personnel. Les technologies financières sont également mises à profit pour lutter contre la fraude en exploitant les informations sur l’historique des paiements pour signaler les transactions qui ne sont pas conformes à la norme.

Paysage de la fintech

Les startups de la fintech ont reçu un financement de 17,4 milliards de dollars en 2016 et étaient en passe de dépasser cette somme à la fin de 2017, selon CB Insights, qui comptait 26 licornes fintech dans le monde évaluées à 83,8 milliards de dollars. La même entreprise a indiqué qu’il y avait 39 licornes fintech soutenues par du capital de risque d’une valeur de 147,37 milliards de dollars à la fin de 2018.

L’Amérique du Nord produit la plupart des startups de la fintech, l’Asie se situant au deuxième rang. Le financement mondial des technologies financières a atteint un nouveau sommet au premier trimestre de 2018 grâce à une hausse significative des transactions en Amérique du Nord. L’Asie, qui pourrait dépasser les États-Unis en termes de transactions fintech, a également connu un pic d’activité. L’activité de financement en Europe a atteint un plus bas de cinq trimestres au 1er trimestre 2018, mais elle est repartie à la hausse au 2e trimestre.

Certains des domaines les plus actifs de l’innovation fintech comprennent ou tournent autour des domaines suivants:

• Crypto-monnaie et argent numérique.
• Technologie Blockchain, y compris Ethereum, une technologie de registre distribué (DLT) qui maintient les enregistrements sur un réseau d’ordinateurs, mais n’a pas de registre central.
• Contrats intelligents, qui utilisent des programmes informatiques (utilisant souvent la blockchain) pour exécuter automatiquement des contrats entre acheteurs et vendeurs.
• Open banking, un concept qui s’appuie sur la blockchain et postule que les tiers devraient avoir accès aux données bancaires pour créer des applications qui créent un réseau connecté d’institutions financières et de fournisseurs tiers. Un exemple est l’outil de gestion de l’argent tout-en-un Mint.
• Insurtech, qui cherche à utiliser la technologie pour simplifier et rationaliser le secteur de l’assurance.
• Regtech, qui vise à aider les sociétés de services financiers à respecter les règles de conformité de l’industrie, en particulier celles qui couvrent la lutte contre le blanchiment d’argent et à connaître les protocoles de vos clients qui luttent contre la fraude.
• Les Robo-advisors, tels que Betterment, utilisent des algorithmes pour automatiser le conseil en investissement afin d’en réduire le coût et d’en accroître l’accessibilité.
• Non bancarisés /sous-bancarisés, services qui visent à servir des personnes défavorisées ou à faible revenu qui sont ignorées ou mal desservies par les banques traditionnelles ou les sociétés de services financiers classiques.
• Cybersécurité, compte tenu de la prolifération de la cybercriminalité et du stockage décentralisé des données, cybersécurité et fintech sont étroitement liées.

Utilisateurs de la fintech

Il existe quatre grandes catégories d’utilisateurs pour la fintech: 1) B2B pour les banques et 2) leurs clients professionnels, et 3) B2C pour les petites entreprises et 4) les consommateurs. Les tendances vers les services bancaires mobiles, l’augmentation de l’information, des données, des analyses plus précises et la décentralisation de l’accès créeront des opportunités pour les quatre groupes d’interagir de manière jusqu’ici sans précédent.

En ce qui concerne les consommateurs, comme avec la plupart des technologies, plus vous êtes jeune, plus il est probable que vous connaissiez et puissiez décrire avec précision ce qu’est la fintech. Le fait est que les technologies financières axées sur le consommateur sont principalement destinées aux milléniaux, compte tenu de la taille énorme et du potentiel de gain (et d’héritage) croissant de ce segment dont on parle beaucoup. Certains observateurs de la fintech pensent que cet accent mis sur la génération Y a plus à voir avec la taille de ce marché que la capacité et l’intérêt des membres de la génération X et des Baby-Boomers à utiliser la fintech. Au contraire, les technologies financières ont tendance à offrir peu aux consommateurs plus âgés parce qu’elles ne parviennent pas à résoudre leurs problèmes.

En ce qui concerne les entreprises, avant l’avènement et l’adoption de la fintech, un propriétaire d’entreprise ou une start-up se serait rendu dans une banque pour obtenir un financement ou un capital de démarrage. S’ils avaient l’intention d’accepter les paiements par carte de crédit, ils devraient établir une relation avec un fournisseur de crédit et même installer une infrastructure, telle qu’un lecteur de carte connecté à une ligne fixe. Maintenant, avec la technologie mobile, ces obstacles appartiennent au passé.

Réglementation et Fintech

Les services financiers sont parmi les secteurs les plus réglementés au monde. Sans surprise, la réglementation est devenue la préoccupation numéro un des gouvernements à mesure que les entreprises fintech décollent.

À mesure que la technologie est intégrée aux processus de services financiers, les problèmes de réglementation pour ces entreprises se sont multipliés. Dans certains cas, les problèmes sont fonction de la technologie. Dans d’autres, ils sont le reflet de l’impatience de l’industrie de la technologie à perturber la finance.

Par exemple, l’automatisation des processus et la numérisation des données rendent les systèmes fintech vulnérables aux attaques de pirates informatiques. Les cas récents de piratages dans les sociétés de cartes de crédit et les banques illustrent la facilité avec laquelle les mauvais acteurs peuvent accéder aux systèmes et causer des dommages irréparables. Les questions les plus importantes pour les consommateurs dans de tels cas concerneront la responsabilité de telles attaques ainsi que l’utilisation abusive d’informations personnelles et de données financières importantes.

Il y a également eu des cas où la collision d’une culture technologique qui croit en une philosophie « Aller vite et casser les choses » avec le monde conservateur et avare en risques de la finance a produit des résultats indésirables. Zenefits, une start-up d’insurtech basée à San Francisco, évaluée à plus d’un milliard de dollars sur les marchés privés, a enfreint les lois californiennes en matière d’assurance en permettant aux courtiers sans licence de vendre ses produits et de souscrire des polices d’assurance. La SEC a condamné l’entreprise à une amende de 980 000 $ et elle a dû payer 7 millions de dollars au département des Assurances de la Californie.

La réglementation est également un problème dans le monde émergent des crypto-monnaies. Les offres initiales de pièces (ICO) sont une nouvelle forme de collecte de fonds qui permet aux startups de lever des capitaux directement auprès d’investisseurs non professionnels. Dans la plupart des pays, ils ne sont pas réglementés et sont devenus un terrain fertile pour les escroqueries et les fraudes. L’incertitude réglementaire pour les ICO a également permis aux entrepreneurs de glisser des jetons de sécurité déguisés en jetons d’utilité au-delà de la SEC pour éviter les frais et les coûts de conformité.

En raison de la diversité des offres dans les technologies financières et des industries disparates qu’elles touchent, il est difficile de formuler une approche unique et globale de ces problèmes. Pour la plupart, les gouvernements ont utilisé les réglementations existantes et, dans certains cas, les ont personnalisées pour réglementer les technologies financières.

Ils ont mis en place des bacs à sable fintech pour évaluer les implications de la technologie dans le secteur. L’adoption du Règlement général sur la protection des Données, un cadre pour la collecte et l’utilisation des données personnelles, dans l’UE est une autre tentative de limiter la quantité de données personnelles disponibles pour les banques. Plusieurs pays où les OIC sont populaires, comme le Japon et la Corée du Sud, ont également pris l’initiative d’élaborer des réglementations pour de telles offres afin de protéger les investisseurs.