Tecnología Financiera-Fintech

¿Qué Es la Tecnología Financiera-Fintech?

La tecnología financiera (Fintech) se utiliza para describir la nueva tecnología que busca mejorar y automatizar la entrega y el uso de los servicios financieros. En esencia, la tecnología financiera se utiliza para ayudar a las empresas, los propietarios de negocios y los consumidores a administrar mejor sus operaciones, procesos y vidas financieros mediante el uso de software y algoritmos especializados que se utilizan en computadoras y, cada vez más, en teléfonos inteligentes. Fintech, la palabra, es una combinación de «tecnología financiera».

Cuando la tecnología financiera surgió en el siglo XXI, el término se aplicó inicialmente a la tecnología empleada en los sistemas de back-end de las instituciones financieras establecidas. Sin embargo, desde entonces se ha producido un cambio hacia servicios más orientados al consumidor y, por lo tanto, una definición más orientada al consumidor. La tecnología financiera ahora incluye diferentes sectores e industrias, como la educación, la banca minorista, la recaudación de fondos y las organizaciones sin fines de lucro, y la gestión de inversiones, por nombrar algunos.

Fintech también incluye el desarrollo y uso de criptomonedas como bitcoin. Si bien ese segmento de fintech puede ver la mayoría de los titulares, el gran dinero todavía se encuentra en la industria bancaria global tradicional y su capitalización de mercado multimillonaria.

Fintech en la práctica

Las startups fintech más comentadas (y más financiadas) comparten la misma característica: están diseñadas para ser una amenaza, un desafío y, finalmente, usurpar a los proveedores de servicios financieros tradicionales arraigados al ser más ágiles, servir a un segmento desatendido o proporcionar un servicio más rápido y/o mejor.

Por ejemplo, Affirm busca eliminar a las compañías de tarjetas de crédito del proceso de compras en línea al ofrecer una forma para que los consumidores obtengan préstamos inmediatos a corto plazo para compras. Si bien las tasas pueden ser altas, Affirm afirma ofrecer una manera para los consumidores con crédito pobre o sin crédito, una manera de asegurar los créditos y también construir sus historiales de crédito. De manera similar, Better Mortgage busca agilizar el proceso de la hipoteca de la vivienda (y obviar a los corredores hipotecarios tradicionales) con una oferta digital que puede recompensar a los usuarios con una carta de aprobación previa verificada dentro de las 24 horas posteriores a la solicitud. GreenSky busca vincular a los prestatarios de mejoras para el hogar con los bancos al ayudar a los consumidores a evitar prestamistas atrincherados y ahorrar en intereses al ofrecer períodos promocionales de interés cero.

Para los consumidores sin crédito o con poco crédito, Tala ofrece micropréstamos a los consumidores del mundo en desarrollo haciendo una búsqueda profunda de datos en sus teléfonos inteligentes para su historial de transacciones y cosas aparentemente no relacionadas, como los juegos móviles a los que juegan. Tala trata de ofrecer a esos consumidores mejores opciones que los bancos locales, los prestamistas no regulados y otras instituciones de microfinanciación.

En resumen, si alguna vez se ha preguntado por qué algún aspecto de su vida financiera fue tan desagradable (como solicitar una hipoteca con un prestamista tradicional) o sintió que no era el adecuado, fintech probablemente tiene (o busca tener) una solución para usted. Por ejemplo, fintech busca responder preguntas como: «¿Por qué es tan misterioso lo que hace que mi puntaje FICO sea tan misterioso y cómo se usa para juzgar mi solvencia?»

Como tal, el originador de préstamos Upstart quiere hacer que FICO (así como otros prestamistas tradicionales y fintech) sean obsoletos mediante el uso de diferentes conjuntos de datos para determinar la solvencia. Incluyen antecedentes laborales, educación y si un posible prestatario conoce su puntaje de crédito para decidir si suscribir y cómo fijar el precio de los préstamos. Se da un tratamiento similar a los servicios financieros que van desde préstamos puente para aletas de vivienda (LendingHome) hasta una plataforma de inversión digital que aborda el hecho de que las mujeres viven más y tienen requisitos de ahorro únicos, tienden a ganar menos que los hombres y tienen curvas salariales diferentes que pueden dejar menos tiempo para que el ahorro crezca (Ellevest).

Los horizontes en expansión de Fintech

Hasta ahora, las instituciones de servicios financieros ofrecían una variedad de servicios bajo un solo paraguas. El alcance de estos servicios abarcaba una amplia gama, desde las actividades bancarias tradicionales hasta los servicios hipotecarios y comerciales. En su forma más básica, Fintech desagrega estos servicios en ofertas individuales. La combinación de ofertas optimizadas con tecnología permite a las empresas de fintech ser más eficientes y reducir los costos asociados con cada transacción.

Si una palabra puede describir cuántas innovaciones de fintech han afectado al comercio, la banca, el asesoramiento financiero y los productos tradicionales, es «disrupción», como los productos y servicios financieros que una vez fueron el ámbito de las sucursales, los vendedores y los equipos de escritorio, se mueven hacia dispositivos móviles o simplemente se democratizan lejos de las grandes instituciones arraigadas.

Por ejemplo, la aplicación de comercio de acciones solo para móviles Robinhood no cobra comisiones por las transacciones, y los sitios de préstamos entre pares como Prosper Marketplace, Lending Club y OnDeck prometen reducir las tasas al abrir la competencia por préstamos a las fuerzas del mercado en general. Los proveedores de préstamos comerciales como Kabbage, Lendio, Acción y Funding Circle (entre otros) ofrecen plataformas fáciles y rápidas para asegurar el capital de trabajo de las empresas emergentes y establecidas. Oscar, una empresa de seguros en línea, recibió funding 165 millones en fondos en marzo de 2018. Estas rondas de financiación significativas no son inusuales y ocurren a nivel mundial para startups de fintech.

Los bancos tradicionales arraigados han estado prestando atención, sin embargo, y han invertido mucho para parecerse más a las empresas que buscan perturbarlos. Por ejemplo, el banco de inversiones Goldman Sachs lanzó la plataforma de préstamos al consumidor Marcus en 2016 y recientemente amplió sus operaciones al Reino Unido.

Dicho esto, muchos observadores de la industria conocedores de la tecnología advierten que mantener el ritmo de las innovaciones inspiradas en la tecnología financiera requiere algo más que un aumento del gasto tecnológico. Más bien, competir con startups más ligeras requiere un cambio significativo en el pensamiento, los procesos, la toma de decisiones e incluso la estructura corporativa en general.

Fintech y Nueva tecnología

Las nuevas tecnologías, como el aprendizaje automático / inteligencia artificial, el análisis predictivo del comportamiento y el marketing basado en datos, eliminarán las conjeturas y los hábitos de las decisiones financieras. Las aplicaciones de «aprendizaje» no solo aprenderán los hábitos de los usuarios, a menudo ocultos para ellos mismos, sino que también involucrarán a los usuarios en juegos de aprendizaje para mejorar sus decisiones de gasto y ahorro automáticas e inconscientes. Fintech también es un gran adaptador de la tecnología de servicio al cliente automatizado, que utiliza chatbots e interfaces de IA para ayudar a los clientes con las tareas básicas y también para reducir los costos de personal. La tecnología financiera también se está aprovechando para combatir el fraude al aprovechar la información sobre el historial de pagos para marcar transacciones que están fuera de la norma.

Fintech Landscape

Las startups de Fintech recibieron 17,4 mil millones de dólares en financiación en 2016 y estaban a punto de superar esa suma a finales de 2017, según CB Insights, que contó con 26 unicornios de fintech valorados a nivel mundial en 83,8 mil millones de dólares. La misma firma informó que había 39 unicornios fintech respaldados por VC por un valor de $147.37 mil millones a finales de 2018.

América del Norte produce la mayoría de las startups de fintech, con Asia en segundo lugar relativamente cerca. La financiación global de fintech alcanzó un nuevo máximo en el primer trimestre de 2018, lo que permitió un aumento significativo en las transacciones en América del Norte. Asia, que podría superar a los Estados Unidos en acuerdos de fintech, también vio un aumento en la actividad. La actividad de financiación en Europa se situó en un mínimo de cinco trimestres en el primer trimestre de 2018, pero volvió a aumentar en el segundo trimestre.

Algunas de las áreas más activas de la innovación fintech incluyen o giran en torno a las siguientes áreas:

• Criptomoneda y efectivo digital.
• Tecnología Blockchain, incluida Ethereum, una tecnología de libro mayor distribuido (DLT) que mantiene registros en una red de computadoras, pero no tiene un libro mayor central.
• Contratos inteligentes, que utilizan programas informáticos (a menudo utilizando la cadena de bloques) para ejecutar automáticamente contratos entre compradores y vendedores.
• Banca abierta, un concepto que se apoya en la cadena de bloques y postula que terceros deben tener acceso a los datos bancarios para crear aplicaciones que creen una red conectada de instituciones financieras y proveedores externos. Un ejemplo es la herramienta de administración de dinero todo en uno Mint.
• Insurtech, que busca utilizar la tecnología para simplificar y agilizar la industria de los seguros.
• Regtech, que busca ayudar a las empresas de servicios financieros a cumplir con las normas de cumplimiento de la industria, especialmente las que cubren la Lucha contra el Lavado de Dinero y los protocolos de Conozca a su Cliente que combaten el fraude.
• Los robo-asesores, como Betterment, utilizan algoritmos para automatizar el asesoramiento de inversión para reducir su costo y aumentar la accesibilidad.
• Servicios no bancarizados/sub bancarizados, que buscan servir a personas desfavorecidas o de bajos ingresos que son ignoradas o desatendidas por los bancos tradicionales o las compañías de servicios financieros convencionales.
• Ciberseguridad, dada la proliferación de la ciberdelincuencia y el almacenamiento descentralizado de datos, la ciberseguridad y la tecnología financiera están entrelazadas.

Usuarios de Fintech

Hay cuatro amplias categorías de usuarios de fintech: 1) B2B para los bancos y 2) sus clientes comerciales, y 3) B2C para las pequeñas empresas y 4) los consumidores. Las tendencias hacia la banca móvil, el aumento de la información, los datos y los análisis más precisos y la descentralización del acceso crearán oportunidades para que los cuatro grupos interactúen de formas sin precedentes hasta ahora.

En cuanto a los consumidores, al igual que con la mayoría de la tecnología, cuanto más joven sea, más probable será que conozca y pueda describir con precisión lo que es fintech. El hecho es que la tecnología financiera orientada al consumidor está principalmente dirigida a los millennials, dado el enorme tamaño y el creciente potencial de ingresos (y herencia) de ese segmento tan comentado. Algunos observadores de fintech creen que este enfoque en los millennials tiene más que ver con el tamaño de ese mercado que con la capacidad y el interés de la Generación X y los Baby Boomers en el uso de fintech. Más bien, la tecnología financiera tiende a ofrecer poco a los consumidores de más edad porque no aborda sus problemas.

Cuando se trata de negocios, antes de la llegada y adopción de fintech, el propietario de un negocio o una nueva empresa habría acudido a un banco para obtener financiación o capital de inicio. Si tenían la intención de aceptar pagos con tarjeta de crédito, tendrían que establecer una relación con un proveedor de crédito e incluso instalar infraestructura, como un lector de tarjetas conectado a una línea fija. Ahora, con la tecnología móvil, esos obstáculos son cosa del pasado.

Regulación y Fintech

Los servicios financieros se encuentran entre los sectores más regulados del mundo. No es sorprendente que la regulación se haya convertido en la preocupación número uno entre los gobiernos a medida que despegan las empresas de tecnología financiera.

A medida que la tecnología se integra en los procesos de servicios financieros, los problemas regulatorios para dichas empresas se han multiplicado. En algunos casos, los problemas dependen de la tecnología. En otros, son un reflejo de la impaciencia de la industria tecnológica por interrumpir las finanzas.

Por ejemplo, la automatización de procesos y la digitalización de datos hace que los sistemas fintech sean vulnerables a los ataques de hackers. Los casos recientes de hackeos en compañías de tarjetas de crédito y bancos son ejemplos de la facilidad con la que los malos actores pueden acceder a los sistemas y causar daños irreparables. Las preguntas más importantes para los consumidores en tales casos se referirán a la responsabilidad de dichos ataques, así como al uso indebido de la información personal y los datos financieros importantes.

También ha habido casos en los que la colisión de una cultura tecnológica que cree en una filosofía de «Mover rápido y romper cosas» con el mundo conservador y reacio al riesgo de las finanzas ha producido resultados indeseables. La empresa de seguros Zenefits, con sede en San Francisco, que fue valorada en más de mil millones de dólares en mercados privados, violó las leyes de seguros de California al permitir que corredores sin licencia vendieran sus productos y suscribieran pólizas de seguro. La SEC multó a la firma con 9 980,000 y tuvieron que pagar 7 7 millones al Departamento de Seguros de California.

La regulación también es un problema en el mundo emergente de las criptomonedas. Las ofertas iniciales de monedas (Os) son una nueva forma de recaudación de fondos que permite a las nuevas empresas recaudar capital directamente de inversores laicos. En la mayoría de los países, no están regulados y se han convertido en terreno fértil para estafas y fraudes. La incertidumbre regulatoria para lasOs también ha permitido a los empresarios deslizar tokens de seguridad disfrazados de tokens de utilidad más allá de la SEC para evitar tarifas y costos de cumplimiento.

Debido a la diversidad de ofertas en fintech y las industrias dispares que afecta, es difícil formular un enfoque único e integral para estos problemas. Para la mayor parte, los gobiernos han utilizado las regulaciones existentes y, en algunos casos, personalizado para regular fintech.

Han establecido cajas de arena fintech para evaluar las implicaciones de la tecnología en el sector. La aprobación del Reglamento General de Protección de Datos, un marco para la recopilación y el uso de datos personales, en la UE es otro intento de limitar la cantidad de datos personales disponibles para los bancos. Varios países donde lasOs son populares, como Japón y Corea del Sur, también han tomado la iniciativa en el desarrollo de regulaciones para este tipo de ofertas para proteger a los inversores.