Nelson Peltz jest jednym z najbardziej udanych inwestorów aktywistów w świecie finansowym. Jest współzałożycielem Trian Fund Management. L. P. wraz z Peterem Mayem i Edwardem ogrodem.
Peltz urodził się w 1942 roku na Brooklynie w Nowym Jorku. Uczęszczał do szkoły w Wharton School of Business University of Pennsylvania, ale zrezygnował z niej w 1963. Za 100 dolarów tygodniowo zaczął jeździć ciężarówkami dostawczymi dla firmy mrożonej ojca, gdzie wyhodował 2 dolary.5 milionów prywatnych firm w spółkę publiczną z 140 milionami dolarów przychodu w niewiele ponad dekadę.
Mania obligacji śmieciowych
Nelson Peltz wykorzystał wartość nabytych obligacji o wysokiej rentowności (śmieciowych) sprzedanych przez Michaela Milkena w latach 80. XX wieku.dokonując lewarowanych wykupów finansowanych z tych obligacji śmieciowych, przekształcił swój skromny dochód w wielomilionową fortunę. W 1983 Nelson Peltz nabył udziały w Triangle Industries, które następnie wyceniono na około 80 milionów dolarów. Do 1988 roku Triangle Industries wyceniono na około 4 miliardy dolarów i sprzedano je francuskiemu konglomeratowi Pechiney SA. Akcje Triangle ’ a skoczyły z 10,37 USD za akcję do 46,25 USD po publicznym ogłoszeniu transakcji sprzedaży.
Peltz, poprzez wykorzystanie obligacji śmieciowych, wykupił National Can Corporation w 1985 roku za 460 milionów dolarów, a oddział opakowań American Can Company w 1986 roku za 570 milionów dolarów. Obie firmy can zostały połączone, tworząc American National Can Corp, która stała się największą na świecie firmą zajmującą się pakowaniem.
straty i Windykacja
w 1989 roku Peltz wykupił brytyjskiego dewelopera Mountleigh Group PLC za 150 milionów dolarów. Jego plan przekształcenia firmy w wehikuł przejęcia dla europejskich firm nie wypalił zgodnie z zamierzeniami z krachem na rynku nieruchomości w 1991 roku w Wielkiej Brytanii. Mountleigh popadł w bankructwo, ponosząc 950 milionów dolarów długu. Peltz stracił całą swoją inwestycję.
w 1993 roku Peltz nabył udziały w Triarc Companies, Inc., spółka holdingowa w trudnej sytuacji finansowej wyceniana na około 700 milionów dolarów. W 1997 roku dokonał dużego przejęcia Snapple od Quaker Oats za 300 milionów dolarów, z powodzeniem zmienił firmę i sprzedał firmę trzy lata później Cadbury ’ s Schweppes za ponad 1,45 miliarda dolarów w gotówce i długu.
trian Fund Management and Activism
w 2005 roku współzałożyciel trian Fund Management, alternatywnej firmy inwestycyjnej i dokonał inwestycji w takie firmy jak Wendy ’ s, BNY Mellon, Ingersoll Rand, Legg Mason Inc., Heinz, Kraft Foods, Family Dollar, Tiffany & Co. i Domino ’ s Pizza, w niektórych przypadkach przy użyciu lewarowanych technik wykupu. Trian Fund Management nadzoruje obecnie ponad 10 miliardów dolarów aktywów pod zarządzaniem (Aum), od lutego. 2019. Jako korporacyjny raider, Nelson Peltz dąży do budowania wartości poprzez ulepszanie działalności docelowej firmy. Prowadzi swoje wykupy i przejęcia na rynkach obrotu publicznego, gdzie zwykli akcjonariusze mogą korzystać z pozytywnych zwrotów w zmienionych operacjach.
Peltz przegrał głosowanie, aby zapewnić sobie miejsce w zarządzie giganta konsumenckiego Proctor & Gamble (PG), prawie trzy miesiące po złożeniu oferty. 17 lipca 2017 Trian złożył wstępny raport pełnomocnika do Komisji giełd papierów wartościowych (Sec) w sprawie wyboru Nelsona Peltza do rady dyrektorów PG. Ogłoszenie to nastąpiło po tym, jak fundusz zwiększył swój udział w firmie do 3,3 mld USD akcji. Peltz wymienił opóźnioną cenę akcji jako powód próby wstrząśnięcia firmą. Biorąc pod uwagę, że P&G jest największą pozycją Trian w funduszu, obejmującą około jedną trzecią portfela Trian, miało sens, że Peltz chciałby, aby cena akcji spółki była lepsza. W rzeczywistości, od 2013 r.do października 2017 r., P&g handlował tylko między 70 a 93 USD, a w tym okresie miał wysoki poziom 93,89 USD na koniec 2014 r. Od początku 2015 r.do października 2017 r. akcje straciły 1,4%.
P & G nie był pierwszym behemotem, na którego trafił Peltz. W 2013 roku rywalizował o miejsce w zarządzie giganta żywności i napojów Pepsico, który chciał zerwać, odłączając jego jednostkę napojów od działu przekąsek o lepszych wynikach. Po prawie dwóch latach walki, Pepsico wybrał doradcę Triana, Williama R. Johnsona, do swojego zarządu. Chociaż Spółka nie wdrożyła spin-offu, wdrożyła plan strategiczny, w którym cena akcji spółki gwałtownie wzrosła w ciągu trzech lat po ujawnieniu przez Trian jej udziałów w spółce. W 2016 roku, kiedy Peltz sprzedał prawie 2 miliardy dolarów udziałów w Pepsico, odszedł z 50% zwrotu z inwestycji.
Nelson Peltz Legacy
W marcu 2017 roku Forbes umieścił Nelsona Peltza na liście 25 najlepiej zarabiających menedżerów funduszy hedgingowych w 2016 roku. Fundusz hedgingowy, trian Partners Master Fund, zarządzany przez Trian Fund, zwrócił 11% netto opłat w 2016 roku według Forbes.
wartość netto Peltza według stanu na wrzesień 2020 r.wynosi ponad 1,7 mld USD.
Peltz jest żonaty z Claudią Heffner i ma 10 dzieci. Wraz z żoną założył w 2003 roku Fundację Rodziny Nelsona & Claudii Peltz.