P. tengo una pensión de $22,800. Suponiendo que cumpla con los requisitos de elegibilidad para la exclusión de la pensión, ¿puedo aplicar hasta 3 38,200 de distribuciones IRA a los 6 60,000 de ingresos de jubilación excluibles en mis impuestos de 2019? Declaro mis impuestos como soltero.
— Jubilado
A. Repasemos cómo funciona la exclusión de la pensión.
Nueva Jersey permite que las personas de 62 años o más excluyan todo o parte de sus ingresos de pensión más otros tipos de ingresos de su declaración de impuestos estatal.
En 2019, un contribuyente calificado con un estado civil de soltero podría excluir hasta 6 60,000, es decir, 8 80,000 para aquellos casados que presentan una declaración conjunta, en ingresos de pensión más otros ingresos, dijo Giovanni Valle, un planificador financiero certificado con Beacon Trust en Morristown.
Las cantidades aumentarán en 2020 a 7 75,000 para solteros y 1 100,000 para aquellos casados que presenten declaraciones conjuntas.
Valle dijo que es importante entender primero cuáles son las calificaciones para esta exclusión.
«Usted califica para la exclusión de pensión si usted, y/o su cónyuge / pareja de unión civil, si presenta la declaración conjunta, tenía 62 años o más o estaba discapacitado según lo definido por las pautas del Seguro Social en el último día del año tributario, y si su ingreso total para todo el año, que está en la línea 27 de la declaración de impuestos de residentes de NJ — 1040, es de 1 100,000 o menos», dijo Valle. «Es importante tener en cuenta que si su ingreso es superior a 1 100,000, pierde por completo la capacidad de excluir cualquiera de los ingresos de la pensión.»
Además, el ingreso total que está en la línea 27 no incluye los beneficios del Seguro Social, los intereses de los bonos municipales de Nueva Jersey o los intereses de los bonos del gobierno federal porque todos estos no están sujetos a impuestos en Nueva Jersey, dijo.
La exclusión de 6 60,000 se basa en el monto de su pensión imponible y otros ingresos en la línea 20a, Formulario NJ-1040, dijo Valle.
«En términos generales, la distribución de IRA se aplicaría / contaría para el límite de 6 60,000 en ingresos de jubilación excluibles», dijo.
Pero hay algunas consideraciones.
Primero, debe determinar si el monto total de su pensión se considera gravable y, por lo tanto, se informará en la línea 20a de la declaración de impuestos de Nueva Jersey, dijo.
A continuación, Nueva Jersey generalmente no grava la porción de contribución de sus distribuciones de IRA.
«Contrariamente a la ley de impuestos federales, Nueva Jersey no le permite deducir sus contribuciones a la IRA durante su vida», dijo. «Esto significa que el dinero que utilizó para contribuir a su cuenta IRA está siendo gravado a nivel estatal a medida que contribuye, lo que le permite retirar esa parte libre de impuestos a nivel estatal.»
Sin embargo, Valle dijo, la porción de ganancias de inversión de su distribución de IRA será gravable porque las ganancias generadas con el tiempo nunca fueron gravadas.
«Esto es significativo porque si una parte de la distribución de su cuenta IRA no está sujeta a impuestos, puede afectar la cantidad total que se puede retirar y aún así excluirse de su ingreso», dijo.
Además, ciertas peculiaridades pueden ocurrir si la cuenta IRA fue una renovación de un plan de jubilación calificado, como un plan 401(k), dijo.
» Esto se debe a que el día o después de enero. El 1 de septiembre de 1984, todas las contribuciones 401(k) no están incluidas en su ingreso imponible en Nueva Jersey», dijo. «Por lo tanto, las distribuciones de estos montos serían totalmente tributables y se pueden colocar en la línea 20a, y por lo tanto se pueden aplicar/contar para la exclusión de $60,000 de los ingresos para el año fiscal 2019.»
Sin embargo, si contribuyó a un plan 401(k) antes de 1984 y transfirió este plan 401(k) a su cuenta IRA, es posible que una parte de esa cantidad no sea imponible cuando se retire porque las contribuciones al plan 401(k) se habrían incluido en los ingresos imponibles de Nueva Jersey, dijo.
Si algunas de las consideraciones mencionadas se aplican a usted, un profesional de impuestos podría ayudarlo a guiarlo y asegurarse de que está maximizando su exclusión si califica.
Envíe sus preguntas por correo electrónico a [email protected].
Karin Price Mueller escribe la columna de Bamboozled para NJ Advance Media y es la fundadora de NJMoneyHelp.com. Siga a NJMoneyHelp en Twitter @NJMoneyHelp. Encuentra NJMoneyHelp en Facebook. Regístrese para NJMoneyHelp.com boletín electrónico semanal.